Kuinka paljon marginaalin lasku säästää euroissa?

Kuinka paljon 0,10 tai 0,20 prosenttiyksikön marginaalin lasku säästää?

Marginaalin vaikutusta on helpoin hahmottaa euroina. Jos lainan marginaali pienenee 0,10 prosenttiyksikköä, säästö on nykyiselle lainapääomalle laskettuna noin 100 euroa vuodessa jokaista 100 000 euron lainasummaa kohden.

Vastaavasti 0,20 prosenttiyksikön lasku tarkoittaa noin 200 euroa vuodessa jokaista 100 000 euroa kohden, jos lainapääoma pysyisi vuoden ajan samana.

Esimerkiksi 250 000 euron lainassa 0,20 prosenttiyksikön marginaalialennus vastaisi noin 500 euroa vuodessa nykyiselle lainapääomalle laskettuna.

Kyse on kuitenkin yksinkertaistetusta vuositasoisesta arviosta. Todellinen säästö pienenee ajan kuluessa, jos lainaa lyhennetään normaalisti, koska korkoa maksetaan aina jäljellä olevasta lainapääomasta.

Miksi lainan koko ja laina-aika vaikuttavat säästöön?

Marginaali on pankin lisäämä korko-osa, joka tulee lainan viitekoron päälle. Asuntolainan kokonaiskorko muodostuu siis tyypillisesti viitekorosta ja pankin marginaalista. KKV:n mukaan asuntolainoissa käytetään tavallisesti euribor- tai pankin omaa prime-viitekorkoa, johon asiakaskohtainen marginaali lisätään.

Kun marginaali pienenee, lainan korko pienenee vastaavasti siltä osin kuin lainassa sovelletaan kyseistä marginaalia. Jos esimerkiksi marginaali putoaa 0,80 prosentista 0,60 prosenttiin, ero on 0,20 prosenttiyksikköä.

100 000 euron lainapääomalla tämä tarkoittaa aluksi noin 200 euroa vuodessa. 200 000 eurolla noin 400 euroa ja 300 000 eurolla noin 600 euroa.

Mutta lainan koko ei ole ainoa asia, joka vaikuttaa kokonais­säästöön. Myös laina-ajan pituudella on merkitystä. Jos marginaaliero pysyy samana useita vuosia, siitä kertyy säästöä jokaisena vuonna, jolloin lainapääomaa on vielä jäljellä.

Tässä on kuitenkin yksi tärkeä ero: 0,20 prosenttiyksikön marginaaliero ei tarkoita automaattisesti, että säästö olisi 400 euroa vuodessa koko 20 vuoden ajan 200 000 euron lainassa. Lainapääoma yleensä pienenee lyhennysten myötä, jolloin myös marginaalista syntyvä euromääräinen korkosäästö pienenee.

Paljonko säästöä voi kertyä pitkällä laina-ajalla?

Ajatellaan 200 000 euron asuntolainaa, jonka marginaali laskee 0,20 prosenttiyksikköä. Ensimmäisen vuoden laskennallinen korkosäästö on noin 400 euroa, jos lainapääoma pysyy koko vuoden 200 000 eurossa.

Jos lainaa lyhennetään normaalisti, seuraavina vuosina säästö ei kuitenkaan pysy täsmälleen 400 eurossa. Kun lainapääoma pienenee, myös 0,20 prosentin marginaalieroon perustuva korkosäästö pienenee.

Tämän vuoksi pitkän laina-ajan kokonais­säästöä ei kannata laskea yksinkertaisesti kertomalla ensimmäisen vuoden säästöä laina-ajan vuosien määrällä. Esimerkiksi 400 euroa vuodessa × 20 vuotta antaisi 8 000 euroa, mutta se olettaisi lainapääoman pysyvän samana koko ajan.

Oikeassa lainassa säästö riippuu muun muassa:

• jäljellä olevasta lainapääomasta
• laina-ajan pituudesta
• lyhennystavasta
• marginaalin muutoksen suuruudesta
• siitä, kuinka kauan alempi marginaali pysyy voimassa.

Siksi oman lainan kohdalla kiinnostavin kysymys ei ole pelkästään ”kuinka paljon 0,20 prosenttiyksikköä on”, vaan kuinka paljon se tarkoittaa euroina juuri minun lainassani?

Marginaalin lasku ei suoraan tarkoita samaa säästöä kuukausierässä

Yksi yleinen väärinkäsitys on ajatella, että marginaalin laskusta syntyvä korkosäästö näkyisi suoraan saman suuruisena kuukausierän pienenemisenä.

Vaikutus riippuu lainan lyhennystavasta. Jos kyseessä on esimerkiksi annuiteettilaina, koron muutos vaikuttaa kuukausittaiseen maksuerään lainan jäljellä olevan ajan ja muiden ehtojen kautta. Tasalyhenteisessä lainassa lainapääoma pienenee eri tavalla, joten myös korkokulujen kehitys on erilainen.

Esimerkiksi 200 000 euron lainassa 0,20 prosenttiyksikön ero tarkoittaa noin 400 euroa vähemmän korkoa vuodessa, jos koko 200 000 euron pääomalle lasketaan ero yhden vuoden ajalta. Se ei kuitenkaan tarkoita automaattisesti 400 euroa pienempää vuosittaista lainanhoitomenoa, koska lainan lyhennysosuus on edelleen maksettava.

Marginaalin laskun todellista hyötyä kannattaa siksi tarkastella erikseen korkokulujen ja kuukausierän näkökulmasta.

Kannattaako pienemmästä marginaalista neuvotella?

Jos lainapääoma on suuri, jo 0,10–0,20 prosenttiyksikön ero voi olla euromääräisesti merkittävä. Esimerkiksi 300 000 euron lainassa 0,20 prosenttiyksikön ero tarkoittaa nykyiselle lainapääomalle noin 600 euroa vuodessa.

Toisaalta marginaalin alentamista ei kannata arvioida täysin irrallaan muista lainan kustannuksista. Jos pankin vaihtamiseen tai uuden lainatarjouksen hyödyntämiseen liittyy maksuja, ne voivat pienentää ensimmäisten vuosien nettosäästöä.

Myös lainan jäljellä oleva aika vaikuttaa siihen, kuinka paljon marginaalialennuksesta ehtii hyötyä. Mitä enemmän lainapääomaa on jäljellä ja mitä pidempään alempi marginaali on voimassa, sitä suurempi potentiaalinen säästö yleensä on.

Marginaalin merkitystä kannattaa siis ajatella näin: prosentti kertoo eron, mutta lainapääoma kertoo, kuinka monta euroja erosta syntyy.

Yhteenveto

Marginaalin lasku voi säästää yllättävän paljon rahaa, vaikka prosenttierot näyttävät pieniltä. 0,20 prosenttiyksikön lasku tarkoittaa esimerkiksi 200 000 euron lainassa noin 400 euroa vähemmän korkokuluja vuodessa nykyiselle lainapääomalle laskettuna.

Tarkka kokonais­säästö riippuu kuitenkin lainan määrästä, jäljellä olevasta laina-ajasta ja siitä, miten lainaa lyhennetään. Siksi paras tapa arvioida marginaalialennuksen merkitystä on muuttaa prosenttierot euroiksi ja laskea vaikutus oman lainan tiedoilla.

Lainan kilpailutus

Löytyisikö lainallesi parempi marginaali?

Kun tiedät oman säästöpotentiaalisi, voit pyytää lainastasi maksuttomia tarjouksia myös muilta pankeilta.

Kilpailuta asuntolainasi

Sisältää mainoslinkin Etua.fi-palveluun. Jos pyydät tarjouksen, saatamme saada palkkion ilman lisäkustannusta sinulle. Palvelun käyttö on kuluttajalle maksutonta.