Kuinka paljon suomalaiset maksavat liikaa marginaalia?

0,20 prosenttiyksikköä voi tarkoittaa tuhansia euroja

Otetaan esimerkiksi 200 000 euron asuntolaina. Jos yhden pankin tarjoama marginaali on 0,60 % ja toinen pankki suostuisi 0,40 %:n marginaaliin, ero on 0,20 prosenttiyksikköä.

Laskelma on alun korkokuluun perustuva karkea vertailu: 0,20 % × lainapääoma. Todellinen säästö pienenee ajan myötä, jos lainapääoma lyhenee. Toisaalta pitkällä laina-ajalla säästöä voi kertyä yhteensä useita tuhansia euroja.

Esimerkiksi 200 000 euron lainassa 0,20 prosenttiyksikön korkoero vastaa alussa 400 euroa vuodessa eli noin 33 euroa kuukaudessa. Jos lainaa maksetaan tasalyhenteisesti tai annuiteettilainana, vaikutus muuttuu lainan saldon pienentyessä.

Hahmotellaan vielä asia 20 vuoden annuiteettilainalla. Jos lainan kokonaiskorko olisi toisessa vaihtoehdossa 3,0 % ja toisessa 3,2 %, 200 000 euron lainan kuukausierien ero olisi alussa noin 20 euroa. Koko 20 vuoden aikana korkokulujen ero olisi laskennallisesti noin 4 800 euroa, jos korot pysyisivät samoina koko ajan.

Esimerkki ei ole ennuste tulevista koroista. Sen tarkoitus on näyttää, miksi 0,20 prosenttiyksikön marginaalieroa ei kannata arvioida pelkän prosenttiluvun perusteella.

Kuinka paljon suomalaiset sitten maksavat liikaa?

Tarkkaa summaa ei voi päätellä Suomen asuntolainakannasta, koska emme tiedä, mikä olisi jokaisen lainanottajan vaihtoehtoinen, saavutettavissa oleva marginaali.

Suomen Pankin tilastot antavat kuitenkin hyödyllisen vertailukohdan. Suomen Pankin mukaan uusien asuntolainojen laskennallinen korkomarginaali oli 0,60 % heinäkuussa 2026. Laskennallinen marginaali muodostetaan uusien lainojen painotetun keskikoron ja viitekorkojen painotetun keskikoron erotuksena, joten se ei ole sama asia kuin jokaisen asiakkaan sopimusmarginaali.

Tämä on tärkeä ero. Jos oman lainan marginaali on esimerkiksi 0,75 %, siitä ei voi suoraan päätellä, että maksaisit 0,15 prosenttiyksikköä liikaa. Joku toinen lainanottaja voi saada 0,50 %:n marginaalin, mutta hänen lainansa vakuudet, tulot, lainamäärä, asiakkuus tai muut ehdot voivat olla erilaiset.

Sen sijaan jos oma marginaali on selvästi korkeampi kuin mitä vastaavassa tilanteessa olevat pankit tällä hetkellä tarjoavat, kilpailuttaminen voi olla perusteltua.

Toisin sanoen oikea kysymys ei yleensä ole ”Onko marginaalini liian korkea verrattuna kaikkien suomalaisten marginaaliin?” vaan ”Voisinko saada vastaavan lainan nykyistä pienemmällä marginaalilla?”

Pieni marginaali ei yksin tarkoita halpaa lainaa

Yksi yleinen väärinkäsitys on ajatella, että marginaali kertoo yksin, kuinka kallis asuntolaina on.

Asuntolainan kokonaiskorko muodostuu yleensä viitekorosta ja pankin marginaalista. Suomen Pankin tilastojen mukaan 95 % asuntolainakannasta oli toukokuun 2026 lopussa sidottu euriborkorkoihin.

Jos esimerkiksi euribor on 3,0 % ja marginaali 0,60 %, lainan nimellinen korko on 3,60 %. Jos marginaali onnistutaan laskemaan 0,40 prosenttiin ja viitekorko pysyy samana, kokonaiskorko olisi 3,40 %.

Marginaalin kilpailuttamisessa on kuitenkin järkevää katsoa koko lainasopimusta. Pankkien tarjoukset voivat erota myös esimerkiksi lainanhoitomaksuissa, korkosuojauksen kustannuksissa ja muissa palvelumaksuissa. Halvempi marginaali ei automaattisesti tee tarjouksesta kokonaisuutena halvinta.

Lisäksi viitekorko voi muuttua. Siksi marginaalin pienentäminen ei suojaa lainanottajaa markkinakorkojen nousulta. Se pienentää kuitenkin sitä osaa korosta, johon pankin hinnoittelu vaikuttaa.

Kannattaako oma marginaali tarkistaa?

Marginaalin merkitystä kannattaa arvioida erityisesti silloin, kun lainaa on vielä paljon jäljellä. Mitä suurempi lainasaldo on, sitä suurempi euromääräinen vaikutus samalla prosenttiyksikön muutoksella on.

Esimerkiksi 0,20 prosenttiyksikön ero tarkoittaa 300 000 euron lainassa alussa noin 600 euroa vuodessa. Jos lainaa on jäljellä vain 50 000 euroa, vastaava vaikutus on noin 100 euroa vuodessa.

Myös laina-ajalla on merkitystä. Jos sama marginaaliero säilyy pitkään, säästöä voi kertyä huomattavasti enemmän kuin yhden vuoden laskelmasta voisi päätellä. Toisaalta lainan lyhentyessä myös marginaalieron euromääräinen vaikutus pienenee.

Omaa marginaalia kannattaa siis verrata ennen kaikkea omaan tilanteeseen ja tämänhetkiseen lainatarjontaan. Jos laina on otettu vuosia sitten, pankkien hinnoittelu on voinut muuttua sen jälkeen. Myös oma taloudellinen tilanteesi ja lainan vakuudet voivat olla nyt erilaiset kuin lainaa nostettaessa.

Yksi käytännöllinen tapa arvioida asiaa on laskea ensin, mitä esimerkiksi 0,10, 0,20 tai 0,30 prosenttiyksikön marginaalin lasku tarkoittaisi euroissa omalla lainasaldollasi. Sen jälkeen voit arvioida, onko kilpailuttaminen vaivan arvoista.

Jos haluat nähdä, kuinka paljon pienempi marginaali voisi säästää juuri sinun lainassasi, kokeile TodellisetKulut.fi:n marginaalilaskuria. Syöttämällä lainasumman, nykyisen marginaalin ja uuden marginaalin saat konkreettisen arvion säästöpotentiaalista.

Asuntolainan marginaali näyttää pieneltä prosenttiluvulta, mutta sen euromääräinen vaikutus voi olla suuri, koska prosenttiero kohdistuu suureen lainasummaan ja voi jatkua vuosia. Esimerkiksi 0,20 prosenttiyksikön ero 200 000 euron lainassa tarkoittaa alussa noin 400 euroa vuodessa. Suomalaisten tarkkaa ”liikaa maksettua” marginaalia ei voida määrittää ilman tietoa siitä, mitä marginaalia kukin lainanottaja olisi voinut saada. Siksi tärkeintä on verrata omaa marginaalia vastaavan lainan tämänhetkiseen vaihtoehtoiseen hintaan. Marginaalilaskurilla säästöpotentiaalin voi muuttaa prosenttiluvusta konkreettisiksi euroiksi.

Lainan kilpailutus

Löytyisikö lainallesi parempi marginaali?

Kun tiedät oman säästöpotentiaalisi, voit pyytää lainastasi maksuttomia tarjouksia myös muilta pankeilta.

Kilpailuta asuntolainasi

Sisältää mainoslinkin Etua.fi-palveluun. Jos pyydät tarjouksen, saatamme saada palkkion ilman lisäkustannusta sinulle. Palvelun käyttö on kuluttajalle maksutonta.